ما هي صناديق مؤشر العملات المشفرة وهل يجب أن تستثمر فيها؟

مع اكتساب العملة المشفرة لشعبية ، كان من المحتم أن تنزف بعض عناصر العالم المالي التقليدي. أنظمة, دخلت العقود الآجلة وصناديق الاستثمار المتداولة جميعًا في أسواق التشفير (أو حاولت ذلك) بطرق مختلفة ، وصناديق المؤشرات موجودة معهم.

في عام 2017 ، عدد كبير من صناديق التحوط الخاصة بالعملات المشفرة أيضًا تفجرت. ولكن بالنسبة للمستثمر العادي ، فإن توفير الحد الأدنى أو وجود جهات الاتصال المناسبة للدخول في صندوق تحوط يمثل تحديًا حقيقيًا.

صناديق مؤشر جديلة. بالنسبة إلى أي شخص لا يعرف ، فإن صناديق المؤشرات هي صناديق استثمار تم تصميمها لتتبع عوائد مؤشر السوق. المؤشر هو مجموعة من الأوراق المالية التي تمثل شريحة معينة من السوق. في التشفير ، غالبًا ما يتم تقديم رمز فردي لخدمة هذه الوظيفة.

بالنسبة للمتداولين المحترفين والأيدي القديمة واللاعبين الأقوياء الآخرين ، لا تمثل صناديق المؤشرات إمكانات مثيرة للغاية. ولكن بالنسبة لأولئك الجدد في الفضاء ، فقد يكونون خيارًا جذابًا.  

هل أنت مهتم بـ blockchain ولكنك لا ترغب في قضاء الوقت في التعرف على كل عملة أو تقنية؟ هل أنت مهتم بالعملات المشفرة ولكن لا تريد أن تقلق بشأن تخزين وحفظ الرموز الخاصة بك؟ هل تريد طريقة سهلة ومتنوعة لإعادة التوازن التلقائي للاستثمار؟ قد يكون صندوق المؤشر هو الحل بالنسبة لك.

دعونا نلقي نظرة على الخيارات.

(ملاحظة: إن الاستثمار في Blockchain غير تابع لأي من المشاريع التالية ، وهذا يمثل بحثًا موضوعيًا جنبًا إلى جنب مع رأي المؤلف. هذه ليست نصيحة مالية.)

بتوينتي

تم إطلاقه في بورصة BitShares اللامركزية في ديسمبر 2016, بتوينتي هو أحد المؤشرات الأولى التي تم طرحها في السوق. وفقا ل بريد من قبل مؤسسها على موقع bitcointalk.org ، “أردت إنشاء أداة تسمح لأي شخص بالاستثمار في النمو الاقتصادي العالمي للعملات المشفرة دون عناء.”

رمز BTWTY هو أداة استثمارية تأخذ في الاعتبار أداء أفضل 20 عملة مشفرة ، وبالتالي تعمل بطريقة مشابهة لـ S&P 500 (الذي يتتبع أكبر 500 شركة أمريكية).

هذا هو أدائها منذ البداية.

شهدت Crypto عامًا مثيرًا في عام 2017 ، وبداية أقل من النجوم في 2018 ، من الواضح أن Bit20 هو انعكاس لذلك. لكن إلى أي مدى هي آمنة ، قد تتساءل؟ نظرًا لأن BTWTY هي عملة ذكية تعمل على blockchain ، فهي تتمتع بنفس مستوى الأمان مثل التطبيقات الأخرى المستندة إلى blockchain. حتى الآن ، أثبتت سلاسل الكتل بشكل عام أنها أكثر أمانًا من البدائل المركزية.

كيف يمكنك شراء BTWTY؟ من أجل الشراء في هذا المؤشر ، ستحتاج إلى بعض bitshares (تعمل عملة النظام الأساسي BTWTY). يمكن تحقيق ذلك بسهولة عن طريق إنشاء حساب ونقل البيتكوين فيه. يمكن العثور على دليل خطوة بخطوة حول كيفية الشراء هنا.

ما هي الرسوم المتضمنة؟ يستغرق نظام BitShares البيئي حوالي 0.1 BTS (.1 BTS = 0.06 دولار أمريكي) من أجل “عمليات التداول”. هذه رسوم صغيرة نسبيًا “تهدف إلى توفير المال لتطوير Bittwenty ، وصيانة الموقع الإلكتروني والتطورات المستقبلية ، والدعاية وأي شيء يمكن أن يساعد هذا السوق على النمو.”

صندوق مؤشر Coinbase

أعلنت شركة Coinbase لتبادل العملات المشفرة مؤخرًا عن إنشاء ملف صندوق المؤشر المدار بشكل سلبي. على عكس Bittwenty ، فإن Coinbase هي حديثة العهد لهذا الحزب بالذات.

بالنظر إلى الماضي ، فإن هذه الخطوة منطقية لأن Coinbase هي شركة رائدة في صناعة مزدهرة وتحتاج إلى إيجاد طرق جديدة لمواصلة النمو. سيسمح صندوق Coinbase للمستثمرين بالتعرض على نطاق واسع لجميع الأصول المدرجة في GDAX (مرجحة بالقيمة السوقية).

كيف يمكنك الشراء في هذا المؤشر؟ يقول موقع Coinbase الإلكتروني إن الصندوق سيكون مفتوحًا للاستثمار في 2018 دون مزيد من التفاصيل. إذا كنت مهتمًا ، يمكنك الاشتراك ليتم إعلامك عندما تكون التطبيقات مفتوحة.

يجب أن يكون المستثمرون الذين يرغبون في المشاركة معتمد من الولايات المتحدة وتحصيل مبلغ لا يقل عن 10000 دولار أمريكي. تخطط Coinbase لفرض رسوم إدارية سنوية بنسبة 2٪ على المستخدمين وسيبدو التوزيع الأولي للصندوق كما يلي:

من المتوقع أن يضيف الصندوق عملات أخرى في المستقبل ، وستتم إعادة موازنة تخصيصه كل عام.

بالنسبة لأولئك المهتمين بالسلامة ، ستحتفظ Coinbase بجميع الأموال في التخزين البارد ، والتي يمكن أن تكون ميزة إضافية بالنظر إلى خبرتهم في إدارة مثل هذه الأصول عالية القيمة. لا شك أن بعض الناس سيواجهون مشكلة مع هذا ، لكن Coinbase ليس لديه أسوأ سجل. لديهم حتى خدمة تسمى عهدة Coinbase, التي تهدف إلى تخزين البيتكوين للمستثمرين المؤسسيين.

لمعرفة المزيد حول صندوق مؤشر Coinbase أو الاشتراك للحصول على التحديثات, انقر هنا.

التشفير 20

الأولي R&د التشفير 20 بدأ الصندوق في أبريل 2017 ومنذ ذلك الحين تقدم على طول خارطة الطريق من الدعاية إلى ما قبل البيع إلى العرض الأولي للعملة الأولية. يمكنك قراءة الورقة البيضاء الخاصة بهم هنا.

ما هو بالضبط بالرغم من ذلك؟ C20 هو رمز مميز قائم على Ethereum ويعمل كـ “صندوق مؤشر عملة معماة مستقل وعالي الأداء ومنخفض التكلفة”. إنه عرض بارز آخر لأولئك الذين يرغبون في شراء سلة من العملات المعدنية.

يبلغ إجمالي قيمة الصندوق حاليًا حوالي 47.5 مليون دولار. هنا أدائها اعتبارًا من مارس 2018:

كان هناك قدر كبير من الضجيج المحيط بـ C20 ، ولكن كان هناك أيضًا بعض الشكوك. من العدل طرح السؤال ، ما مدى أمانه؟ يعمل C20 أيضًا على blockchain ، مما يوفر شفافية كاملة ودرجة عالية نسبيًا من الأمان.

بالنسبة إلى الشركة التي تقف وراء الرمز المميز ، تبدو التعليقات الأولية إيجابية – التواصل القوي ، والمجتمع المتنامي ، والتدقيق المعلق من قبل إحدى شركات المحاسبة الأربع الكبرى كلها مؤشرات إيجابية.

كيف يمكنك شراء توكن C20؟ إذا فاتتك فرصة البيع المسبق أو العرض الأولي للعملة (الذي لم يكن متاحًا للمقيمين في الولايات المتحدة) ، فسيكون خيارك الوحيد هو شرائه في البورصة. يمكن تداول توكن C20 على بيبوكس, آيدكس, HitBTC, و ED.

هنا هو التخصيص الحالي للصندوق.

ما هي الرسوم المتضمنة؟ نظرًا لهيكلها الفريد ، تقدم C20 رسومًا إدارية بنسبة 0.5 ٪ فقط – والأفضل من ذلك كله – لا توجد رسوم خروج. هذا من بين أفضل العروض في السوق وإذا كان هذا مسلك يُعتقد أن C20 هو حاليًا أقوى منافس لمؤشر التشفير.

أحادي المعامل

الوافد الجديد نسبيًا إلى مساحة فهرس التشفير هو إدارة أصول Bitwise, الذين قدموا مؤخرًا عقد 10 فهرس. يتتبع هذا الصندوق أفضل 10 عملات رقمية على أساس متجدد و “يزن هذه العملات من خلال القيمة السوقية المعدلة حسب التضخم ، مع مراعاة جداول تضخم العرض للسنوات الخمس المقبلة”.

يسمح لك Hold10 “بامتلاك السوق وليس محاولة اختيار الفائزين”. يمكن العثور على المزيد حول منهجيتهم هنا.

على الرغم من رئاسة اثنين من رواد الأعمال غير المعروفين نسبيًا ، تلقت Bitwise 4 ملايين دولار من التمويل الأولي ، وقد حصلت على الكثير يضعط, ويدعمه أمثال نافال رافيكانت.

ها هو أدائها حتى الآن.

مرة أخرى ، يمكنك أن ترى أن Hold10 شهدت عامًا استثنائيًا ، محاكية الارتفاع النيزكي لسوق العملات المشفرة (والانخفاض في أوائل عام 2018). ولكن ما نوع مخاوف السلامة الموجودة؟ إذا قمت بالشراء في Hold10 ، يتم الاحتفاظ بأموالك في التخزين البارد بنسبة 100 ٪ ، باستثناء عندما يتم إعادة موازنة المحفظة مرة واحدة في الشهر (لحساب التقلبات في الأسعار بين الأصول). يقع مقر الشركة نفسها في سان فرانسيسكو ، ويبدو من الخارج أنها صلبة للغاية.

كيف يمكنك الشراء في Hold10؟ متطلباتهم أكثر صرامة قليلاً. من أجل الشراء ، يجب أن تكون مواطنًا أمريكيًا و “مستثمرًا معتمدًا”. نظرًا لأنها مركبة خاصة وليست ETF ، فإن الحد الأدنى هو 10000 دولار – وهو ما يزال أقل من العديد من البدائل الحالية الأخرى. يأتي الصندوق برسوم إدارة سلبية سنوية تتراوح بين 2٪ إلى 3٪.

لمعرفة المزيد حول Hold10 بما في ذلك سياسة الانقسام الكلي وعملية اختيار البيانات ومعايير الأهلية التفصيلية, انقر هنا.

ايكونومي – BLX

ما هو ايكونومي? Iconomi هي عبارة عن منصة blockchain تتيح لأي شخص من المبتدئين إلى الخبراء الاستثمار في الأصول الرقمية وإدارتها. يهدف Iconomi إلى “سد الفجوة بين الجمهور والاقتصاد الموزع”.

هذا أكثر من مجرد سوق على الرغم من ذلك ؛ هذه طعنة حقيقية في إنشاء خيار بسيط وسهل الاستخدام للأشخاص للاستثمار في مجموعات من الأصول يشار إليها باسم مصفوفات الأصول الرقمية (DAA). يمكن لكل مدير DAA إنشاء مجموعة متنوعة خاصة به من الأصول الرقمية المحددة وتقديمها إلى مجتمع الداعمين. يتيح ذلك للأشخاص بناء الأصول القابلة للتخصيص وشرائها ، بما في ذلك DAA الرائد من Iconomi ، وهو مؤشر blockchain (BLX).

تتم إدارة BLX بواسطة كولومبوس كابيتال المحدودة. وإليك بعض تفاصيله الرئيسية:

عائد 779٪ يلفت الأنظار ، ولكن قد يتساءل البعض عن مدى أمانه؟ يقتبس ميركل, “مع هذه (العملات المعدنية المحتفظ بها بعملة BLX) التي تمثل 78٪ من القطاع حسب القيمة السوقية ، فمن الواضح أن الهدف هو تعريض المستخدمين لأصول” أكثر أمانًا “أولاً وقبل كل شيء”.

ومع ذلك ، من الواضح أن أي حماية حقيقية ضد التقلبات غير ممكنة في أسواق العملات الرقمية بشكلها الحالي. من حيث سلامة المفتاح, بعض المستخدمين ثق بأمان النظام الأساسي لـ Iconomi ، بينما يختار الآخرون محافظ الأجهزة.

كيف تشتري BLX؟ وفقًا للموقع الرسمي ، يمكنك شراء DAA “ببضع نقرات”. ولكن فقط في حالة الإفراط في التفاؤل ، فقد أنشأ Hackernoon ملف دليل ممتاز لشراء BLX يأخذك خطوة بخطوة.

لمعرفة المزيد حول Iconomi ومؤشر BLX ، يمكنك زيارة لوحة القيادة Iconomi.  

خيارات أخرى

بينما قد تكون الخمسة التي ذكرناها هنا هي الأكثر شهرة أو الأكثر إثارة للاهتمام ، فإن هذا لا يعني أنها الخيارات الوحيدة في السوق.

لذلك في ضوء ذلك ، إليك قائمة بعملات أو صناديق مؤشرات أخرى قد تستحق نظرة.

• أجرككوين – منصة تعمل على تجميع أفضل 6 عملات في السوق في أي وقت ، وتحويلها إلى صندوق خاص بها.
• رواد الفضاء كابيتال – يهدف إلى وضع الاستثمار في العملات المشفرة على “الطيار الآلي” ومع الرمز المميز المدعوم من ERC20 هو “البوابة إلى محفظة مُدارة تستهدف الشركات الناشئة المشفرة ذات الحجم الكبير والطلب المرتفع التي تقترب من حدث سيولة”.
• صندوق التماثل – (SYMM) يوفر للمستثمرين فرصة التعرض لسوق العملات الرقمية دون تعقيدات التداول الشخصي لهم بأنفسهم.
• صندوق المطورين الرقميين – صندوق يستثمر في مجموعة من الأصول الرقمية مثل أسماء المجالات والعملات المشفرة.

مع بعض الخيارات الموضحة ، فإنه يقودنا إلى السؤال الأكثر أهمية …

ينبغي أنت تستثمر في مؤشر تشفير?

من حيث الأسهم ، تميل صناديق المؤشرات إلى يتفوق على تدار الأموال بنشاط كبير في السنوات الأخيرة. يمكن أن يوفر صندوق المؤشر تعرضًا واسعًا للسوق ، ونفقات تشغيل منخفضة ، ومعدل دوران منخفض للمحفظة. باستخدام كلمات وارن بافيت ، “إن مؤشر التكلفة المنخفضة للغاية سوف يتفوق على غالبية الأموال التي يديرها الهواة أو الأموال التي يديرها محترفون.”

هناك العديد من الأسباب التي تجعل الفهارس شائعة ، فلماذا لا نعطي فكرة واحدة في cryptoland?

يقوم العديد من الأشخاص حاليًا بإجراء هذه التجربة أو مشاركتها أثناء كتابتنا لها. ولكن كما هو الحال مع كل الأشياء المشفرة ، لا أحد يعرف حقًا كيف ستنتهي. لكن هذا لا يمنع الناس من محاولة عمل تنبؤات.

في نهاية عام 2016 ، باحث التشفير ومؤلف Coindesk ويلي وو أجرى سلسلة من عمليات المحاكاة (استنادًا إلى السنوات الثلاث السابقة) لمعرفة ما إذا كان مؤشر سوق العملات البديلة يمكنه التغلب على أداء البيتكوين. وخلص إلى أنه “من الصعب حقًا التغلب على عملة البيتكوين مع صناديق المؤشرات ، وقد تكون لا تقبل المنافسة مع الوضع الحالي للعملات الرقمية التي لدينا. لا يقتصر الأمر على ضعف أداء البيتكوين بمقدار كبير ، ولكن كسلة مجمعة يكون التقلب اليومي أعلى “.

من الواضح أن الأمور قد تغيرت كثيرًا منذ عام 2016 ، ومع ذلك ، فإن عروض المؤشرات الحالية تتضمن عملات البيتكوين ، بدلاً من جعلها تتعارض مع بقية السوق. لكن يبقى السؤال: هل من المرجح أن يؤدي توزيع أموالك عبر مجموعة من العملات المعدنية إلى تحقيق أقصى قدر من الأرباح – تقليل المخاطر إلى الحد الأدنى من التأثير الذي يأمل المستثمرون في تحقيقه?

كيف تجيب على هذا السؤال ستنخفض إلى المنظور الذي تختار اعتماده.

بعض الناس تقتعد هكذا بيتكوين غبي. يعتقد بعض الناس أن سوق altcoin مبالغ فيه وأن العديد من العملات الموجودة فيه ليست استثمارات جيدة (حتى في أفضل 20 عملة). إنهم لا يرون سوى عدد قليل من العملات المشفرة ينجو من آلام النمو الحتمية. من أي من هذه النقاط المتميزة ، فإن شراء مؤشر يحقق القليل. لنقتبس من Woo مرة أخرى ، “استنتاجي هو أننا لا نوازي سوق الأسهم حقًا (حيث تكون الفهارس ناجحة جدًا) لأننا في عالم من عملات shitcoins غير الخاضعة للرقابة.”

يرى أشخاص آخرون مناظر طبيعية وردية تمامًا.

إنهم يرون أن عملة البيتكوين هي مرتكز للقيمة ، ويرون أن العديد من الرموز الأخرى بدأت في معالجة حالات الاستخدام الحقيقي من خلال التكنولوجيا المبتكرة. إنهم ينظرون إلى القيمة السوقية الإجمالية للعملات المشفرة (وكيف أنها لا تزال تتضاءل أمام س & ص 500) وخلص إلى أنه لا يزال هناك مجال كبير للنمو.

تشعر هذه المجموعة الثانية أننا في فجر شيء ضخم ، ومع الاستفادة من المزيد من البيانات (مر أكثر من عام منذ أن أدلى وو بتصريحاته) أكثر تفاؤلًا. من وجهة النظر هذه ، يمكن أن يكون التنويع عبر السوق استراتيجية ممتازة.

افكار اخيرة

سيتجاهل العديد من الأشخاص صناديق المؤشرات أثناء مطاردتهم للمضخة التالية أو محاولة التكهن بقيمة التكنولوجيا التي بالكاد في مهدها. سوف يأخذ الآخرون نهج DIY إلى الفهرسة ، ولكن هذا يتطلب معرفة فنية أكثر بكثير من المبتدئين العاديين.

لا تزال المشكلة قائمة ، مع وجود أكثر من 1500 عملة مشفرة للاختيار من بينها – ويظهر المزيد على ما يبدو كل دقيقة – من الصعب للغاية فصل القمح عن القشر. أيضًا ، على الرغم مما قد يخبرك به بعض الأشخاص ، فإن توقع نجاح أو فشل العملات المشفرة على المدى الطويل يمثل تحديًا كبيرًا حتى بالنسبة للمتداولين في الأسواق التقليدية الذين لديهم سنوات عديدة من البيانات لمراجعتها.

يعد شراء رمز أو مؤشر واحد طريقة أسهل وأقل إرهاقًا من أي شيء آخر. مع تطور السوق ، يمكن أن يصبح عرض القيمة الخاص بصندوق مؤشر العملات المشفرة – الذي يعرض المستثمرين على عوائد مستقرة مع الحفاظ على ملف مخاطر واسع ومحدود – جذابًا بشكل متزايد.

سواء قررت الاستثمار في مؤشر تشفير أم لا ، فإن ذلك يرجع إلى حد كبير إلى أمرين: حيث تقع في طيف التفاؤل / التشاؤم من حيث صلته بأسواق العملات المشفرة ومدى تقييمك لسهولة الاستخدام التي يوفرها المؤشر (أي أنك على استعداد لذلك) دفع القليل من الرسوم).

في نهاية اليوم ، سيتعين على الجميع اتخاذ هذه القرارات بأنفسهم.