Какво представляват фондовете за крипто индекс и трябва ли да инвестирате в тях?

Тъй като криптовалутата придоби популярност, беше неизбежно някои от елементите на конвенционалния финансов свят да изтекат. Регламенти, фючърсите и ETF-овете са насочени към крипто пазарите (или са се опитвали) по различни начини и индексните фондове са точно там с тях.

През 2017 г. също голям брой крипто хедж фондове изрязани. Но за обикновения инвеститор предоставянето на минимуми или подходящите контакти за влизане в хедж фонд представлява истинско предизвикателство.

Индекси на Cue. За всеки, който не знае, индексните фондове са взаимни фондове, предназначени да проследяват възвръщаемостта на пазарен индекс. Индексът е група ценни книжа, която представлява определен сегмент от пазара. В крипто често се въвежда индивидуален маркер, който да изпълнява тази функция.

За професионални търговци, стари ръце и други играчи на сила, индексните фондове не представляват много вълнуващ потенциал. Но за тези, които са нови в пространството, те могат да бъдат привлекателна опция.  

Интересувате се от блокчейн, но не искате да прекарвате времето си в учене за всяка монета или технология? Интересувате се от криптовалута, но не искате да се притеснявате за съхранението и попечителството на вашите токени? Искате лесен, разнообразен и автоматичен балансиращ начин за инвестиране? Индексният фонд може да е отговорът за вас.

Нека да разгледаме опциите.

(Забележка: Invest in Blockchain не е свързан с нито един от следните проекти, това представлява обективно проучване заедно със становището на автора. Това не е финансов съвет.)

Bittwenty

Стартира на децентрализираната борса BitShares през декември 2016 г., Bittwenty е един от първите индекси, пуснати на пазара. Според a пост от неговия основател на bitcointalk.org, „Исках да създам инструмент, който позволява на всеки да инвестира в глобалния икономически растеж на криптовалутите без главоболие.“

Токенът BTWTY е инвестиционен инструмент, който отчита производителността на топ 20 криптовалути, като по този начин функционира по подобен начин на S&P 500 (който проследява най-добрите 500 американски компании).

Ето представянето му от самото начало.

Crypto имаше сензационна година през 2017 г. и по-малко от звездното начало на 2018 г., Bit20 очевидно е отражение на това. Но колко безопасно е, може би се чудите? Тъй като BTWTY е смарткойн, който работи на блокчейн, той се радва на същото ниво на сигурност като другите базирани на блокчейн приложения. Към днешна дата блок-веригите обикновено се оказаха много по-сигурни от централизираните алтернативи.

Как можете да закупите BTWTY? За да влезете в този индекс, ще трябва да имате малко битове (валутата на платформата BTWTY работи). Това може лесно да бъде постигнато чрез създаване на акаунт и прехвърляне на биткойни. Ръководство стъпка по стъпка за това как да купувате може да бъде намерено тук.

Какви такси са включени? Екосистемата BitShares отнема около 0,1 BTS (.1 BTS = 0,06 USD) за „търговски операции“. Това е сравнително малка такса „има за цел да осигури пари за развитието на Bittwenty, поддръжката на уебсайта и бъдещите промени, публичността и всичко, което може да помогне на този пазар да расте.“

Фонд Coinbase Index

Криптовалутна борса Coinbase наскоро обяви създаването на пасивно управляван индексен фонд. За разлика от Bittwenty, Coinbase закъснява в тази конкретна партия.

В ретроспекция този ход има смисъл, тъй като Coinbase е избягал лидер в процъфтяваща индустрия и трябва да намери нови начини да продължи да расте. Фондът на Coinbase ще позволи на инвеститорите широка експозиция към всички активи, изброени в GDAX (претеглени според пазарната капитализация).

Как можете да закупите този индекс? Уебсайтът на Coinbase казва, че фондът ще бъде отворен за инвестиции през 2018 г. без допълнителни разработки. Ако се интересувате, можете да се регистрирате, за да получавате известия, когато приложенията са отворени.

Инвеститорите, които желаят да участват, трябва да бъдат Акредитирани в САЩ и пони до минимум 10 000 щатски долара. Coinbase планира да начисли на потребителите 2% годишна такса за управление и първоначалното разпределение на фонда ще изглежда по следния начин:

Очаква се фондът да добавя други монети в бъдеще и разпределението му ще бъде ребалансирано всяка година.

За тези, които се тревожат за безопасността, всички средства ще се държат от Coinbase в хладилни складове, което може да бъде плюс, имайки предвид техния опит в управлението на такива активи с висока стойност. Някои хора несъмнено ще се борят с това, но Coinbase няма най-лошите резултати. Те дори имат услуга, наречена Попечителство в Coinbase, която има за цел да съхранява биткойн за институционални инвеститори.

За да научите повече за индексния фонд на Coinbase или да се регистрирате за актуализации, Натисни тук.

Crypto20

Първоначално R&D за Crypto20 фонд започна през април 2017 г. и оттогава напредва по пътната карта от публичност до предпродажба до пълна ICO. Можете да прочетете техния бял документ тук.

Какво точно е обаче? C20 е базиран на Ethereum маркер, който работи като „автономен, високоефективен, евтин фонд за индекс на криптовалути“. Това е друго видно предложение за тези, които желаят да закупят кошница с монети.

Общата стойност на фонда в момента е около 47,5 млн. Долара. Ето представянето му от март 2018 г .:

Около C20 имаше доста шум, но и известен скептицизъм. Справедливо е да зададем въпроса колко е безопасно? C20 също работи на блокчейн, като по този начин предлага пълна прозрачност и относително висока степен на сигурност.

Що се отнася до компанията зад маркера, първоначалната обратна връзка изглежда положителна – силната комуникация, нарастващата общност и предстоящият одит от една от големите четири счетоводни фирми са всички положителни показатели.

Как можете да закупите жетона C20? Ако сте пропуснали предварителната продажба или ICO (което не е било достъпно за жителите на САЩ), тогава единствената ви възможност ще бъде да го купите на борса. Токенът C20 може да се търгува на Bibox, IDEX, HitBTC, и ED.

Ето текущото разпределение на фонда.

Какви такси са включени? Поради уникалното си структуриране, C20 предлага такси за управление от само 0,5% и – най-доброто от всичко – без такси за изход. Това е сред най-добрите оферти на пазара и ако това конец трябва да се вярва, C20 в момента е най-силният претендент за крипто индекс.

Побитово

Друг относително новодошъл в крипто индексното пространство е Побитово управление на активи, които наскоро представиха своите Задръжте10 индекс. Този фонд проследява текущо 10-те най-големи криптовалути и „претегля тези валути чрез коригирана с инфлацията пазарна капитализация, като взема предвид графиците за инфлация на предлагането за следващите пет години“.

Hold10 ви позволява да „притежавате пазара, а не да се опитвате да избирате победители“. Повече за тяхната методология можете да намерите тук.

Въпреки че е оглавяван от двама сравнително неизвестни предприемачи, Bitwise е получил 4 милиона щатски долара в семена за финансиране, е получил много Натиснете, и е подкрепен от подобни Военноморски Равикант.

Ето представянето му до момента.

Отново можете да видите, че Hold10 е имал изключителна година, имитираща метеорния възход на крипто пазара (и началото на 2018 г.). Но какви опасения за безопасността има? Ако закупите Hold10, вашите средства се държат в хладилно хранилище със 100% въздух, с изключение на случаите, когато портфолиото се пребалансира веднъж месечно (за да се вземат предвид колебанията в ценообразуването сред активите). Самата компания е базирана в Сан Франциско и отвън изглежда солидна.

Как можете да закупите Hold10? Техните изисквания са малко по-строги. За да закупите, трябва да сте гражданин на САЩ и „акредитиран инвеститор“. Тъй като това е частно превозно средство, а не ETF, минимумът е $ 10 000 – което все още е по-малко от много други алтернативи в момента. Фондът има годишна такса за пасивно управление между 2% до 3%.

За да научите повече за Hold10, включително неговата политика за хард форк, процес на подбор на данни и подробни критерии за допустимост, Натисни тук.

Iconomi – BLX

Какво е Iconomi? Iconomi е блокчейн платформа, която позволява на всеки от начинаещи до експерти да инвестира и управлява цифрови активи. Iconomi се стреми да „преодолее пропастта между публичната и разпределената икономика“.

Това обаче е нещо повече от просто пазар; това е истински удар за създаване на проста, лесна за ползване опция за хората да инвестират в комбинации от активи, посочени като Digital Asset Arrays (DAA). Всеки мениджър на DAA може да създаде свой собствен асортимент от специфични цифрови активи и да ги предложи на общност от поддръжници. Това позволява на хората да вграждат и купуват персонализирани активи, включително водещия DAA на Iconomi, индексът на блокчейн (BLX).

BLX се управлява от Columbus Capital Ltd. и ето някои от основните му подробности:

Възвръщаемостта от 779% поражда окото, но някои хора може да останат да се чудят колко безопасно е това? Да цитираш Merkle, „С тези (монети, държани в BLX) валути, представляващи 78% от сектора по пазарна капитализация, очевидно е, че целта е да се изложат потребителите на„ по-безопасни “активи преди всичко.“

Обаче, каквато и да е реална защита срещу волатилност очевидно не е възможна на крипто пазарите в сегашната им форма. По отношение на ключовата безопасност, някои потребители доверете се на сигурността на платформата на Iconomi, докато други избират хардуерни портфейли.

Как да закупя BLX? Според официалния сайт можете да закупите DAA само с няколко кликвания. Но само в случай, че това е прекалено оптимистично, Hackernoon създаде отличен водач за закупуване на BLX, който ви отвежда стъпка по стъпка.

За да научите повече за Iconomi и BLX индекса, можете да посетите Табло за управление на Iconomi.  

Други възможности

Въпреки че петте, които споменахме тук, може да са най-известните или най-интересните, това не означава, че те са единствените опции на пазара.

Така че в светлината на това, ето списък на други индексни монети или фондове, които може би си заслужава да бъдат разгледани.

• AgreCoin – платформа, която работи за компилиране на 6-те най-големи монети на пазара във всеки един момент и ги прави в собствен фонд.
• Столица на астронавтите – има за цел да насочи крипто инвестициите към „автопилот“ и с токен, подкрепен от ERC20, е „порталът към управляван портфейл, насочен към крипто стартиращи големи и големи търсения, които са наближили ликвидно събитие“.
• Фонд “Симетрия” – (SYMM) предлага на инвеститорите възможността да получат експозиция на пазара на криптовалути, без сложността да го търгуват лично.
• Фонд за цифрови разработчици – фонд, който инвестира в разпространение на цифрови активи като имена на домейни и криптовалути.

С някои от изложените опции, ние стигаме до може би най-важния въпрос …

Трябва Инвестирате в крипто индекс?

Що се отнася до запасите, индексните фондове обикновено са склонни превъзхождат активно управлява средства значително през последните години. Индексният фонд може да осигури широка пазарна експозиция, ниски оперативни разходи и нисък оборот на портфейла. За да използваме думите на Уорън Бъфет, „Индексът с много ниска цена ще победи по-голямата част от управляваните от аматьори пари или от професионално управляваните пари.“

Има много причини, поради които индексите са популярни, така че защо не се върти в криптоленд?

Понастоящем много хора изпълняват или участват в този експеримент, докато пишем това. Но както при всички неща за крипто, никой всъщност не знае как ще се получи. Това обаче не пречи на хората да се опитват да правят прогнози.

В края на 2016 г. крипто изследовател и автор на Coindesk Уили Ву провежда поредица от симулации (въз основа на предходните 3 години), за да види дали индексът на пазара на алткойн може да надвиши представянето на биткойн. Той заключи, че „биткойнът е наистина трудно да се победи с индексни фондове, може да е непобедим при сегашното състояние на алткойни, които имаме. Те не само се представят по-слабо с биткойн със значителна сума, но като комбинирана кошница тяхната ежедневна волатилност е по-висока. “

Нещата очевидно са се променили много от 2016 г. насам, а настоящите предложения за индекси включват биткойн, вместо да го сравняват с останалата част от пазара. Но въпросът остава: разпределянето на парите ви в спектър от монети е по-вероятно да доведе до максимизиране на печалбата – риск до минимум ефект, на който инвеститорите се надяват?

Как ще отговорите на този въпрос, ще стигнете до перспективата, която сте избрали да възприемете.

Някои хора мислят така Биткойн е глупаво. Някои хора смятат, че пазарът на алткойн е надценен и че много от монетите в него не са добри инвестиции (дори в топ 20). Те виждат само няколко криптовалути, оцелели от неизбежните нарастващи болки. От която и да е от тези точки, купуването на индекс постига малко. За да цитирам отново Ву, „моето заключение е, че всъщност не правим паралел на фондовия пазар (където индексите са много успешни), защото се намираме в свят на незакачени шиткойни.“

Други хора виждат съвсем по-розов пейзаж.

Те виждат биткойн като котва на стойност и виждат много други символи, които започват да разглеждат случаи на реална употреба чрез иновативни технологии. Те разглеждат общата пазарна капитализация на крипто (и как тя все още е по-малка от С & Р 500) и заключете, че все още има достатъчно място за растеж.

Тази втора група чувства, че сме в зората на нещо огромно и с предимството на повече данни (изминала е повече от година, откакто Ву е направил своите изявления) са по-бичи. От тази гледна точка диверсификацията на пазара може да бъде отлична стратегия.

Финални мисли

Много хора ще пренебрегнат индексните фондове, докато преследват следващата помпа или се опитват да прогнозират стойността на дадена технология едва в зародиш. Други ще вземат a Направи си сам за индексиране, но това изисква много повече ноу-хау, отколкото средният начинаещ.

Проблемът остава, тъй като 1500+ криптовалути могат да се избират – и се появяват привидно всяка минута – е изключително трудно да се отдели житото от плявата. Освен това, въпреки това, което някои хора могат да ви кажат, прогнозирането на дългосрочен успех или неуспех на криптовалутите е много предизвикателно дори за търговци на традиционни пазари с многогодишни данни за преглед.

Закупуването на един жетон или индекс е по-лесен и по-малко стресиращ подход, отколкото почти всичко друго. Тъй като пазарът еволюира, предложението за стойност на крипто индексен фонд – предлагащо на инвеститорите излагане на стабилна възвръщаемост, като същевременно поддържа широк, ограничен профил на риска – може да стане все по-привлекателно.

Независимо дали решавате да инвестирате в крипто индекс, до голяма степен се свеждат до две неща: къде попадате в спектъра оптимизъм / песимизъм, тъй като той е свързан с крипто пазарите и колко оценявате лекотата на използване, която индексът предоставя (т.е. желаете ли да плати малко такси).

В края на деня всеки ще трябва да направи тези решения за себе си.